La génération Z reçoit une dose de médecine économique qui rappelle aux générations plus âgées 2008 et 2001, et Uprise est là pour ça.
Les recommandations financières d’Uprise pour la génération Z. Crédits image : Surprise
Jessica Chen Riolfi et Chris Goodmacher ont cofondé la société en mars 2021 en tant qu’outil de planification financière gratuit pour la génération Zers. À peu près au même moment, ils voyaient des jeunes investir au hasard dans certaines actions ou crypto-monnaies sans véritable éducation derrière cela – et perdre de l’argent. Avec Uprise, ils veulent fournir un outil qui arme les utilisateurs des meilleures pratiques et des techniques de diversification afin qu’ils investissent avec des objectifs plus spécifiques à l’esprit.
Chen Riolfi connaît cette lutte. Elle a une formation dans la fintech grand public, avant de diriger des produits chez Robinhood. Elle a beaucoup appris sur les finances de sa mère, qui était une immigrée aux États-Unis, et a appris par elle-même les finances, transmettant ces connaissances à sa fille. À son tour, Chen Riolfi a construit Uprise pour transmettre les connaissances de sa mère aux masses.
« Comme beaucoup d’incroyables sociétés de technologie financière, elles ne pouvaient encore résoudre qu’une partie de vos finances », a-t-elle déclaré à TechCrunch. « J’ai entendu des gens, ‘Qu’est-ce que je manque?’ ‘Comment puis-je gérer mon argent?’ ‘Est-ce que je fais ça correctement?’ J’ai l’impression que c’est quelque chose qui résonne avec nous tous. Il y a ce sentiment de vouloir s’assurer que tout est en bon état.
Uprise n’est pas le seul à cibler les finances du marché de la génération Z. Nous avons couvert une myriade de startups à travers le monde au cours des deux dernières années en proposant différentes approches, notamment Twig, Anfin, FamPay et Mitto. Les fondateurs de l’entreprise considèrent également que leurs concurrents sont comme LearnVest et la startup de family office Harness Wealth.
Cette société se considère également comme un bureau familial, mais ce qui est un peu plus unique dans la stratégie d’Uprise, c’est qu’elle prend en compte l’image financière complète d’un utilisateur, y compris certains de ces aspects négligés, comme les avantages sociaux de l’employeur, et l’algorithme d’Uprise et l’examen d’experts humains proposent des recommandations. sur ce qu’il faut faire avec leur argent sur la base de ces données historiques et des meilleures pratiques.
Par exemple, on peut vous dire que vous avez trop d’argent sur votre compte courant, alors vous transférez un certain montant sur un compte d’épargne. Ou augmentez votre contribution 401(k) de 2,2 % à 3,6 % pour profiter d’un match d’entreprise.
« L’une des choses les plus intéressantes est que nous avons pu trouver 1,5 million de dollars par plan à ajouter à la valeur nette à vie de chaque client », a déclaré Chen Riolfi. En gros, il reste une tonne d’argent sur la table dont les gens ne profitent pas.
Cette approche a en effet trouvé un écho chez les gens. Après avoir lancé Uprise, Chen Riolfi et Goodmacher, qui était le deuxième employé de la startup de la paie et des avantages sociaux Justworks, ont vu leur liste d’attente augmenter de 33 % en mai pour atteindre 7 000 personnes.
La société a également reçu 1,4 million de dollars en financement de pré-amorçage auprès d’investisseurs institutionnels tels que Contrary Capital, Hustle Fund, On Deck and Dash Fund et un grand groupe d’investisseurs individuels, dont le co-fondateur de SoFi Dan Mackin, le co-fondateur de Gusto Eddie Kim, Cash App co-fondateur et PDG Michael Giles et Kin co-fondateur et PDG Sean Harper.
Uprise est toujours en version bêta privée, mais a jusqu’à présent suivi 50 millions de dollars d’actifs. L’entreprise est pré-revenue et aura toujours un composant gratuit, mais les plans sont de gagner de l’argent de deux manières : en créant un niveau premium qui offre des fonctionnalités supplémentaires, comme la possibilité de zoomer avec votre conseiller financier, et de monétiser certains des produits financiers recommandés par les conseillers financiers.
Le nouveau financement sera utilisé pour accélérer l’embauche de nouveaux talents par l’entreprise afin de retirer davantage de personnes de la liste d’attente et de commencer à construire l’intégration afin que la mise en œuvre des recommandations puisse être effectuée en un clic, a déclaré Chen Riolfi.
« Il y a encore beaucoup à apprendre alors que nous nous assurons que nous pouvons atteindre le but », a-t-elle ajouté. «Nous sommes toujours très concentrés sur la garantie que notre produit a de la valeur. Aider les gens à mettre en œuvre les recommandations va être un long voyage.