Pour le meilleur ou pour Pire encore, Robinhood a inspiré une nouvelle génération d’investisseurs à entrer en bourse. Maintenant que l’investissement est redevenu cool, des entreprises comme Staax, qui ont participé aujourd’hui au Startup Battlefield de TechCrunch Disrupt, trouvent de nouvelles façons de profiter de son cachet, en particulier chez les jeunes.
Nikki Varanasi, fondatrice et PDG de Staax, gérait un fonds de fonds de 800 millions de dollars chez McKinsey lorsqu’elle a commencé à remarquer le manque de ressources disponibles pour les investisseurs en herbe qui voulaient se familiariser avec le processus.
« Quand j’ai regardé mon groupe d’amis, qui était encore timide pour investir ou ne savait pas par où commencer, j’ai vu cet énorme écart entre l’investissement institutionnel et les gens ordinaires. Il y avait des ressources sur le marché, comme Robinhood, ou quoi que ce soit, mais je pense qu’en fin de compte, il y a encore beaucoup d’obstacles pour l’investisseur débutant de tous les jours », a déclaré Varanasi à TechCrunch.
Son idée initiale était d’offrir des actions à ses amis – un geste réfléchi, espérait-elle, qui pourrait les aider à démarrer leur voyage d’investissement. Souvent, les obstacles à l’investissement sont logistiques, a-t-elle expliqué. Une fois que quelqu’un est payé, il doit franchir un certain nombre d’étapes différentes et fastidieuses pour investir cet argent.
« En raison du revenu disponible laissé dans les applications [like Venmo], il faut compter plus d’une semaine pour le transfert à votre banque puis à votre maison de courtage. Donc, pour beaucoup de gens, ils laissent simplement leur argent là-dedans et ils ne l’investissent pas et cela prend un coup avec l’inflation », a déclaré Varanasi.
Lorsque Varanasi s’est rendu compte qu’il n’y avait pas de plate-forme existante qui pourrait l’aider à envoyer des actions directement à ses amis, les aidant ainsi à contourner le processus onéreux susmentionné, elle a décidé de la construire elle-même. Staax est le résultat de ses efforts, aux côtés de ses deux cofondatrices, la COO Lucy Yang et la CTO Victoria Yang.
Staax fonctionne comme une maison de courtage à service complet dans la mesure où ses utilisateurs qui s’inscrivent ouvrent un compte d’investissement sur sa plateforme. Ils peuvent acheter et vendre des actions comme ils le pourraient sur Robinhood ou Fidelity, a expliqué Varanasi. Ce qui distingue Staax, cependant, c’est qu’il permet des paiements entre pairs en stock.
Nikki Varanasi, PDG et fondatrice de Staax pitche dans le cadre de TechCrunch Startup Battlefield à TechCrunch Disrupt à San Francisco le 18 octobre 2022. Crédits image : Haje Kamps / TechCrunch
« Nous voulons transformer les actifs en paiements, car nous pensons que les paiements n’ont pas beaucoup évolué au cours des 10 dernières années », a déclaré Varanasi.
Les nouveaux utilisateurs qui s’inscrivent à Staax associent le nouveau compte de courtage à leur compte bancaire et établissent une liste de leurs cinq principales actions préférées à recevoir. Les expéditeurs ne peuvent pas offrir d’actions qui ne figurent pas sur les cinq premières listes de leurs destinataires, ce qui permet d’éviter les transactions indésirables, ainsi qu’une fonctionnalité qui permet au destinataire de choisir si et quand accepter un cadeau en actions.
J’ai demandé à Varanasi comment la plateforme gère les mouvements de cours des actions qui se produisent entre le moment où les actions sont envoyées et le moment où le destinataire les accepte. Elle a expliqué que l’expéditeur pouvait offrir à quelqu’un une action au prix de 10 $ chacune, par exemple, qui sortirait du compte bancaire de l’expéditeur sous forme d’espèces. Ensuite, si le prix de cette action augmentait à 12 $, disons, le destinataire pourrait soit accepter le cadeau et serait tenu de payer les 2 $ supplémentaires, qui proviendraient de son propre compte bancaire, soit choisir d’accepter le 10 $ en espèces plutôt qu’en actions.
Pour l’expéditeur, ce système lui évite d’avoir à acheter le stock et à le revendre avant de l’envoyer au destinataire sous forme d’espèces.
« Ce qui se passe sur Staax, c’est que nous évitons les taxes pour l’expéditeur, car nous utilisons un système de grand livre basé sur l’argent liquide, vous n’avez donc pas besoin de posséder le stock pour l’envoyer », a déclaré Varanasi.
Selon Varanasi, les principaux cas d’utilisation de Staax en dehors des cadeaux ont tendance à être sociaux, comme un ami qui rembourse un autre ami pour lui avoir acheté du café, mais le fait en stock plutôt qu’en espèces.
Les cofondatrices de Staax, Nikki Varanasi, Lucy Yang et Victoria Yang. Crédits image : Staax
« Ce ne sont pas de grosses sommes d’argent dont vous avez besoin de vous soucier et c’est dans le marché, mais cela s’accumule avec le temps. Et donc [as an investor] vous êtes vraiment là pour la stratégie à long terme », a déclaré Varanasi.
L’entreprise n’en est encore qu’à ses débuts, qui a levé 2 millions de dollars en financement de pré-amorçage depuis sa création en 2020. Ses investisseurs incluent Techstars et Western Union, qui ont investi dans le cadre d’un programme d’accélération pour les fintechs auquel Staax a participé, ainsi que VC les entreprises Lightspeed, Harlem Capital et Hustle Fund ainsi que l’investisseur providentiel Litquidity (de la renommée du compte financier meme).
Staax cherche toujours sa voie vers la monétisation, bien que le paiement du flux d’ordres (PFOF) des teneurs de marché qui exécutent des transactions au nom des utilisateurs d’autres sociétés soit un candidat probable, a déclaré Varanasi. C’est le même processus que Robinhood utilise pour gagner de l’argent tout en gardant son produit gratuit pour les utilisateurs, mais il a attiré l’attention des clients et des régulateurs.
Varanasi a déclaré qu’elle ne craignait pas que le PFOF soit interdit aux États-Unis, car les régulateurs en parlaient depuis des années mais n’ont pas réprimé. Pourtant, elle a fait une distinction entre son plan de monétisation de Staax et la mise en œuvre du même système par Robinhood.
« Nous explorons des moyens de générer des revenus grâce aux échanges, mais de la manière la plus éthique, car nous savons que le PFOF peut être controversé, en particulier lorsqu’il est donné au mauvais tiers », a déclaré Varanasi.
En plus du PFOF, Staax envisage également de facturer à certains utilisateurs des frais pour le contenu premium des influenceurs et des créateurs qui s’associent à la startup ainsi que des partenariats B2B potentiels sur toute la ligne.
En fin de compte, la croissance de Staax dépend de sa capacité à créer une communauté, car la composante sociale est essentielle pour attirer les utilisateurs sur l’application.
La société a une liste d’attente de 12 000 personnes qu’elle a établie grâce à des efforts de marketing adaptés à la génération Z, y compris des événements sur les campus universitaires, a déclaré Varanasi, ajoutant que Staax est déjà disponible en téléchargement sur l’App Store iOS pour certains utilisateurs.
« Je pense qu’une chose que Staax fait vraiment bien, c’est de s’ouvrir [tough] conversations et rendre l’investissement plus courant. C’est un peu comme intégrer l’investissement dans le style de vie », a déclaré Varanasi.
« [With Staax], vous n’économisez pas votre argent chaque trimestre, en prenant quelques milliers de dollars sur votre salaire et en l’investissant sur Robinhood. Vous investissez en fait 5 $ ou 10 $ chaque semaine, ou plus, chaque fois que vous sortez ou que vous êtes remboursé.