Sagard, soutenu par Desmarais, acquiert une participation dans une société américaine de capital-investissement, portant les actifs sous gestion à 25 milliards de dollars

Contenu de l’article

Sagard, une société de gestion d’actifs alternative contrôlée par la famille québécoise Desmarais, acquiert une participation stratégique dans Performance Equity Management, basée au Connecticut, portant ainsi les actifs sous gestion de Sagard à plus de 25 milliards de dollars contre environ 15 milliards de dollars.

PEM a une expérience de deux décennies qui comprend la gestion de stratégies de capital-risque et de capital-investissement par le biais de fonds mixtes et de comptes gérés séparément pour des clients institutionnels et des plateformes de gestion de patrimoine. La transaction apporte une « expansion significative » à la portée des activités de Sagard avec une expertise en matière de co-investissement et de fonds de fonds, ont indiqué les sociétés.

Contenu de l’article

Contenu de l’article

« PEM possède un historique d’investissement impressionnant, une équipe de haute qualité et des relations de confiance à long terme », a déclaré Paul Desmarais III, président du conseil et chef de la direction de Sagard.

« Nous sommes impatients de tirer parti de nos capacités complémentaires pour développer les activités existantes de PEM et entrer dans des stratégies adjacentes. »

L’équipe de direction de PEM reste à la tête du secteur du capital-investissement, qui compte plus de 8,9 milliards de dollars d’actifs sous gestion. L’accord prévoit la possibilité pour Sagard d’acquérir les actions restantes qu’elle ne possède pas déjà le 31 décembre 2028.

« Notre acquisition d’une participation stratégique dans PEM permettra à Sagard d’accélérer le développement de son offre de produits auprès des réseaux de détail, des sociétés de gestion de patrimoine et des family offices », a déclaré Desmarais.

Sagard, qui compte 125 sociétés en portefeuille, dont Wealthsimple, investit dans le capital-risque, le capital-investissement, le crédit privé, l’immobilier et les redevances par l’intermédiaire de bureaux au Canada, aux États-Unis, en Europe et au Moyen-Orient.

John Clark, président de PEM, a déclaré que sa trajectoire de croissance impressionnante depuis 2016 et son accès à un puissant écosystème mondial de partenaires et d’actionnaires sont deux des principales raisons de ce partenariat.

Contenu de l’article

« Nous sommes convaincus que notre regroupement générera des avantages stratégiques significatifs, tout en permettant à notre équipe d’investissement de continuer à générer de solides résultats d’investissement, comme nous le faisons depuis deux décennies », a-t-il déclaré.

Les clients PEM peuvent accéder à une gamme de stratégies de capital-investissement, notamment le capital-risque, le capital de croissance et les rachats mondiaux de petites et moyennes entreprises via des investissements dans des fonds primaires, des co-investissements et des investissements secondaires.

La transaction, qui sera financée par les liquidités disponibles, devrait être finalisée au cours du premier trimestre 2024, sous réserve des approbations réglementaires.

Sagard a été lancée en 2002 par la famille Desmarais, qui contrôle le géant montréalais des services financiers Power Corp. du Canada, aux côtés d’autres familles industrielles en Europe. L’objectif était d’investir dans les entrepreneurs et de soutenir la croissance des entreprises de taille intermédiaire. Quelques années plus tard, elle s’est étendue à l’Amérique du Nord.

Paul Desmarais III a pris la direction en 2016 et a développé Sagard, en se diversifiant dans le financement – ​​et les prêts – des technologies financières, des soins de santé et des technologies climatiques à travers des divisions telles que Portage Ventures, Portage Capital Solutions, Diagram, Sagard Credit et Sagard Healthcare. Sagard Private Equity Canada, destiné au marché intermédiaire et axé sur les services commerciaux et financiers, a été lancé en 2021.

En juillet 2023, la Banque de Montréal et ADQ, une société d’investissement et de portefeuille basée à Abu Dhabi, ont acquis des participations minoritaires dans Sagard et ont convenu d’engager des capitaux supplémentaires à long terme dans les stratégies d’investissement existantes et futures. Power Corp. demeure l’actionnaire majoritaire de Sagard.

• E-mail: [email protected]

Ajoutez notre site Web à vos favoris et soutenez notre journalisme : Ne manquez pas l’actualité économique que vous devez connaître : ajoutez Financialpost.com à vos favoris et inscrivez-vous à nos newsletters ici.

Contenu de l’article