Le concept de positions longues et courtes
Les positions longues et courtes représentent des stratégies opposées que les investisseurs et les traders utilisent pour spéculer sur les mouvements de prix des actifs considérés.
L’idée de positions longues et courtes est toujours applicable aux marchés financiers traditionnels dans le domaine des crypto-monnaies. Afin de profiter de la hausse du prix d’une cryptomonnaie, une position longue implique de l’acheter en espérant que sa valeur augmentera avec le temps.
En revanche, être à découvert sur le marché des cryptomonnaies signifie vendre une cryptomonnaie que l’on ne possède pas en prévision d’une baisse de prix, puis la racheter à un coût inférieur pour clôturer la position et profiter de la baisse des prix.
Les traders et les investisseurs en crypto utilisent ces stratégies pour naviguer dans la nature hautement volatile et spéculative des actifs numériques et saisir les opportunités dans des conditions de marché haussières et baissières.
Les distinctions fondamentales entre les positions longues et courtes
Dans le trading de cryptomonnaies, une position longue commence par l’achat d’un actif dans l’espoir que son prix augmentera, tandis qu’une position courte est démarrée par la cession d’un actif (généralement celui qui a été emprunté) dans l’espoir que son prix baissera.
Alors que fermer une position courte signifie acheter l’actif à un prix inférieur pour réaliser des gains, sortir d’une position longue implique de vendre l’actif à un prix plus élevé pour verrouiller les bénéfices. Les points d’entrée et de sortie sont essentiels pour que ces tactiques soient mises en œuvre avec succès.
Comprendre les différences entre les positions longues et courtes dans le monde du trading de cryptomonnaies est essentiel pour naviguer avec succès sur les marchés volatils des actifs numériques. Voici un résumé des différences entre les deux :
Le processus pour devenir long en crypto-monnaie
Être long sur les cryptomonnaies implique un processus stratégique pour profiter des augmentations de prix anticipées.
Voici un processus étape par étape :
Recherche et analyse
Avant d’effectuer un investissement, une personne doit soigneusement enquêter et analyser la crypto-monnaie qu’elle a choisie. Tenez compte d’éléments tels que sa technologie, les tendances du marché, les données historiques et la probabilité d’acceptation.
Sélectionnez un échange cryptographique
Les traders doivent ensuite choisir un échange de crypto-monnaie ou une plateforme de trading digne de confiance qui fournit la crypto-monnaie requise. Ils doivent créer un compte, effectuer les vérifications requises et utiliser une authentification à deux facteurs pour protéger le compte.
Fonds de dépôt
La prochaine étape après la création d’un compte consiste à y déposer de l’argent. Selon la plateforme, les utilisateurs peuvent souvent déposer de la monnaie fiduciaire ou une autre crypto-monnaie à utiliser pour acheter la pièce souhaitée.
Passer un ordre d’achat
Passer un ordre « d’achat » sur la plateforme de choix pour la crypto-monnaie est la prochaine étape. Les utilisateurs peuvent choisir soit le prix actuel du marché, soit un ordre limité avec un prix d’achat spécifique.
Surveiller et gérer
Une fois l’ordre d’achat exécuté, un individu possède la crypto-monnaie. Ils doivent surveiller attentivement l’évolution du marché et choisir une stratégie de sortie, qui peut impliquer de décider d’un objectif de prix, de s’appuyer sur des indicateurs techniques ou de répondre à d’autres exigences. Lorsqu’il est temps de vendre leur position longue et de convertir la cryptomonnaie dans leur devise préférée, ils peuvent passer un ordre de « vente ».
Risques et récompenses potentielles associés aux positions longues
Les positions longues sur les crypto-monnaies offrent un potentiel de profits importants grâce à l’appréciation des prix, mais elles s’accompagnent d’un risque important de volatilité du marché et de pertes potentielles.
Bien qu’elles comportent un certain risque, les positions longues sur les crypto-monnaies ont le potentiel de générer des gains importants. La possibilité de profiter de la hausse des prix constitue le principal avantage. Par exemple, un investisseur qui a acheté du Bitcoin (BTC) à prix réduit et l’a conservé pendant sa forte augmentation de valeur a réalisé des gains importants.
Les positions longues peuvent exposer les investisseurs au développement de l’écosystème des crypto-monnaies et bénéficier de l’adoption de la technologie blockchain. Toutefois, les risques sont tout aussi prononcés. Les crypto-monnaies sont connues pour être extrêmement volatiles et sujettes à des changements de prix soudains.
Si le marché devient baissier et que la valeur des avoirs des investisseurs diminue, ces derniers pourraient perdre de l’argent. Les prix peuvent également être impactés par l’incertitude réglementaire, les failles de sécurité et le sentiment du marché.
Étant donné que les marchés des cryptomonnaies sont soumis à des périodes prolongées d’instabilité et à des tendances défavorables, le maintien d’une position longue demande de la patience. Les investisseurs doivent effectuer des recherches approfondies, exercer une gestion des risques et rester informés pour prendre des décisions éclairées lorsqu’ils recherchent des positions longues sur les crypto-monnaies.
Le processus de vente à découvert de crypto-monnaie
Dans le domaine des cryptomonnaies, être short implique de parier sur une baisse des prix et d’en tirer profit.
Voici un processus étape par étape :
Recherche et analyse
Un trader commence par rechercher et analyser en profondeur la crypto-monnaie qu’il souhaite vendre. Ils recherchent des signes indiquant que la valeur d’un actif pourrait diminuer, comme des nouvelles défavorables, une surévaluation ou des indicateurs techniques pointant vers une tendance baissière.
Sélectionnez une plateforme de trading
Les traders choisissent un échange de crypto-monnaie ou une plateforme de trading fiable qui propose des alternatives de trading sur marge ou de vente à découvert pour la crypto-monnaie particulière qu’ils souhaitent vendre à découvert.
Configuration du compte sur marge
Le trader ouvre un compte de trading sur marge sur la plateforme choisie, passe par toutes les étapes de vérification d’identification nécessaires et dépose de la monnaie fiduciaire ou des crypto-monnaies à utiliser comme garantie. Cette garantie est nécessaire pour se protéger contre les pertes potentielles lors de la détention d’une position courte.
Emprunter de la cryptomonnaie
Pour vendre une cryptomonnaie à découvert, une personne doit l’emprunter auprès d’une plateforme d’échange ou d’autres utilisateurs de la plateforme. Cette cryptomonnaie empruntée est ensuite revendue sur le marché libre.
Surveiller et fixer des limites
Le trader surveille attentivement le marché de la cryptographie pour observer les changements de prix. Ils ont établi un prix de rachat cible et placé des ordres stop-loss pour éviter de nouvelles pertes. Ils ont l’intention de racheter la cryptomonnaie empruntée pour clôturer leur position courte à ce prix cible.
Fermer le poste
Lorsque la baisse prévue du prix de la cryptomonnaie se produit, le trader clôture la position en achetant la cryptomonnaie empruntée à un prix inférieur pour la restituer au prêteur et profiter de la baisse du prix. Cette action marque la finalisation de la position courte.
Risques et récompenses potentielles associés aux positions courtes
En pariant sur des réductions de prix, les positions courtes sur les crypto-monnaies peuvent rapporter des bénéfices, mais elles comportent également des risques importants en raison de la volatilité du marché, d’un potentiel de perte infini et d’augmentations de prix imprévues.
Les positions courtes dans le trading de cryptomonnaies présentent un potentiel de gains élevé mais présentent également des risques importants. Le principal avantage est la possibilité de profiter de la baisse du prix d’une cryptomonnaie. Par exemple, si un trader prévoit avec précision une tendance baissière et vend à découvert une cryptomonnaie comme le Bitcoin, il peut alors la racheter à un prix inférieur et conserver le profit de la différence de prix.
Toutefois, les investissements à court terme présentent souvent plusieurs risques importants. Les marchés des crypto-monnaies sont connus pour leur forte volatilité, et des hausses de prix imprévues pourraient entraîner des pertes importantes pour les vendeurs à découvert.
Il faut également prendre en compte l’aspect risque illimité, car il n’y a pas de plafond sur l’augmentation possible du prix. De fortes hausses de prix peuvent être provoquées par des modifications législatives, des changements imprévus dans le sentiment du marché ou des nouvelles positives inattendues.
La vente à découvert de cryptomonnaies nécessite un timing précis, une gestion méticuleuse des risques et une surveillance continue du marché pour négocier avec succès la volatilité inhérente et maximiser les gains potentiels tout en limitant les pertes.
Implications fiscales associées aux gains et aux pertes sur les positions longues et courtes
Les conséquences fiscales des gains et des pertes sur les avoirs longs et courts en cryptomonnaies peuvent être compliquées et varier selon les pays.
Les gains provenant de positions longues sont généralement considérés comme des gains en capital dans de nombreux pays, et lorsque l’actif est vendu, des impôts sur les plus-values peuvent s’appliquer. Les gains à court terme sont plus imposés que les gains à long terme, et le taux d’imposition varie fréquemment en fonction de la durée de détention.
A l’inverse, les positions courtes peuvent présenter des difficultés fiscales particulières. Le fait d’emprunter et de vendre à découvert une cryptomonnaie peut ne pas entraîner d’obligation fiscale immédiate dans certains pays, car la position courte n’est fermée que lorsque l’actif emprunté est racheté. Le trader peut réaliser des gains ou des pertes en capital lors de la clôture d’une position courte, en fonction de l’écart entre les prix de vente et d’achat.
Pour comprendre et respecter les lois fiscales locales, les traders de crypto-monnaie doivent connaître les lois fiscales sur les crypto-monnaies applicables dans une juridiction particulière, car le traitement fiscal des gains et des pertes en crypto-monnaie peut différer considérablement d’un endroit à l’autre. En outre, une tenue de registres et des rapports appropriés sont essentiels au maintien de la conformité fiscale dans le secteur des cryptomonnaies.