Partech a clôturé son deuxième fonds Afrique, Partech Africa II, à 280 millions d’euros (300 millions de dollars et plus), un an seulement après avoir réalisé son premier clôture.
A cette taille, Partech Africa, qui ciblait initialement 230 millions d’euros avant le début de ses efforts de levée de fonds, consolide sa position de plus grand fonds dédié aux startups africaines.
Dans un contexte de retrait des investisseurs institutionnels et des sociétés de capital-risque mondiales d’Afrique, la récente fermeture du fonds Partech Africa est significative. Le continent a connu une baisse notable de l’activité des investisseurs, avec une baisse de 50 % en 2023 par rapport à l’année précédente, comme le souligne un rapport de Partech. Ce recul, influencé par les changements économiques mondiaux et les défis locaux, s’est traduit par une réduction des flux de capital-risque pour les startups africaines, totalisant entre 2,9 et 4,1 milliards de dollars l’année dernière, contre 4,6 milliards de dollars à 6,5 milliards de dollars en 2022.
L’impact s’est fait sentir à toutes les étapes d’investissement, les transactions en phase d’amorçage ayant diminué de 33 % et les transactions en phase de croissance de 39 %, selon les conclusions de Partech. Même si Partech Africa, connu pour diriger des tours de table, ne peut à lui seul inverser cette tendance, l’accent mis sur les tours d’amorçage de série C peut offrir une certaine stabilité et un certain soutien aux startups qui traversent ces temps difficiles.
Partech Africa souhaite accompagner les fondateurs à différentes étapes de leur parcours, du début à la fin, en tirant parti de sa position dans l’écosystème, ont communiqué les associés commandités du cabinet. « La capacité à ancrer les cycles à toutes les étapes, de la graine jusqu’au début de la croissance, est plus critique que jamais », a déclaré Cyril Collon dans un communiqué.
Pendant ce temps, dans un e-mail adressé à TechCrunch, Tidjane Deme affirme que l’équipe en expansion de la société de capital-risque lui permettra de déployer efficacement des capitaux et d’offrir une assistance aux sociétés du portefeuille tout au long de ces étapes. Avec des bureaux à Dakar, Nairobi et Dubaï, Partech Africa a récemment établi une présence à Lagos, où elle recrute activement pour s’engager étroitement avec les startups de la région, soulignant l’importance de la ville puisqu’un tiers des sociétés du portefeuille de la société y sont basés. Cependant, il a précisé que la société déploiera la majorité de son deuxième fonds entre les tours de série A et B.
Parmi les investissements de son deuxième fonds figure Revio, une plateforme sud-africaine d’orchestration des paiements, dont Partech Africa a co-dirigé le cycle d’amorçage avec le fonds fintech mondial QED. De plus, l’entreprise a réalisé des investissements non divulgués dans une entreprise égyptienne de proptech et une startup sénégalaise de commerce électronique. Partech Africa compte soutenir plus de 20 entreprises, avec des investissements initiaux allant de 1 à 15 millions de dollars, a-t-il révélé.
La société de capital-risque basée à Dakar, qui a soutenu 17 startups dans son premier fonds, donne la priorité à des secteurs tels que la fintech, l’agritech, les technologies de la santé, la vente au détail, les produits de grande consommation et les services bancaires par agence, qui sont cruciaux pour l’emploi et l’activité économique de l’Afrique. Les investissements notables incluent Wave, TradeDepot, Yoco et Reliance.
« Les entreprises du premier fonds peuvent bénéficier du capital de suivi du premier fonds mais pas du second », a commenté Deme à propos de la stratégie de déploiement de l’entreprise. « Nous continuons à soutenir les entreprises du Fonds 1 tout au long de leur parcours en matière de capital et de bien d’autres manières. »
Une plus grande partie de la stratégie du fonds a été couverte lors de sa première clôture en février dernier.
La base d’investisseurs de Partech Africa reflète une diversité de profils. Lors de sa première clôture, des institutions de financement du développement, des investisseurs commerciaux, des fonds de fonds africains et des family offices figuraient parmi ses commanditaires. Pour sa deuxième clôture, il a attiré la participation de fonds de pension des États-Unis et du Moyen-Orient, de fonds souverains, du Dubai Future District Fund (DFDF) et de l’African Reinsurance Corporation (Africa Re).
« Nous sommes reconnaissants du soutien et de l’engagement de nos investisseurs : presque tous les investisseurs du Fonds I ont réinvesti, et certains ont plus que doublé leur engagement », a souligné Collon. « Nous sommes également honorés de bénéficier du soutien d’un nouvel ensemble d’investisseurs stratégiques des États-Unis, du Moyen-Orient et d’Afrique, et pour certains d’entre eux, il s’agit de leur premier engagement dans la technologie africaine. »
Le fonds africain de Partech fait partie des fonds notables qui ont émergé sur le continent au cours de l’année écoulée, malgré les difficultés rencontrées par les gestionnaires de fonds pour lever des capitaux alors que les commanditaires scrutent la stratégie et les antécédents. Parmi les autres fonds de grande taille figurent Norrsken22, Al Mada et Africa People + Planet de Novastar. En outre, des sociétés comme Enza Capital, Equator, Knife Capital et E3 Low Carbon Economy Fund for Africa (E3LCEF) ont également clôturé des fonds importants, reflétant l’intérêt continu des investisseurs pour le potentiel de croissance de l’Afrique.