L’argent envoyé chez eux par les travailleurs migrants aide non seulement leurs familles, mais permet également à des économies entières de se développer. Mais le transfert d’argent a un coût élevé pour les travailleurs, les frais de transfert s’élevant en moyenne à environ 6,5 %. MyZoi souhaite réduire les frais de plus de moitié, en commençant par les cinq millions de travailleurs migrants à faible revenu aux Émirats arabes unis.
MyZoi (qui signifie « ma vie » en grec) a annoncé aujourd’hui avoir levé 14 millions de dollars auprès de SC Ventures, une unité de Standard Chartered, et du groupe de services financiers japonais SBI Holdings. Elle détient deux licences réglementaires de la Banque centrale des Émirats arabes unis et est une filiale en propriété exclusive de Standard Chartered Bank.
La startup propose deux offres principales. Le premier est un service de transfert de fonds numérique qui réduira les coûts de transaction à moins de 3 %, conformément au point 10c des objectifs de développement durable des Nations Unies pour 2030. Le second est un système de paie créé spécifiquement pour les entreprises qui emploient des travailleurs migrants.
Christian Buchholz, co-fondateur et chef de produit de MyZoi, a eu l’idée de la plateforme et l’a incubée sous SC Ventures. Avant de créer myZoi, Buchholz a passé cinq ans à diriger les initiatives de conception et d’innovation de SC Ventures dans plusieurs régions. Au cours de cette période, il a déclaré avoir discuté avec de nombreux travailleurs à faible immigration et constaté qu’ils remettaient souvent jusqu’à 80 % de leurs revenus à des proches restés au pays et qu’il leur restait très peu d’argent pour leur usage personnel ou leurs économies.
Buchholz a été présenté à son co-fondateur, le PDG Syed Muhammed Ali, par SC Ventures, pour transformer le concept en une entreprise commerciale avec les Émirats arabes unis comme marché pilote. Les deux hommes ont continué à faire des recherches sur les problèmes auxquels les travailleurs migrants et leurs employeurs sont confrontés.
Nabid Hassan, cofondateur de myZoi, chef de produit ; Syed Muhammad Ali, PDG ; Christian Buchholz, CPO ; Shanawaz Rouf, directrice de l’exploitation
« Les travailleurs migrants à faible revenu sont essentiellement exclus du système financier formel », a déclaré Ali à TechCrunch. « Les services qui leur sont actuellement proposés ne sont ni intégrés ni développés en fonction de leurs besoins et de leurs capacités. »
En conséquence, de nombreux travailleurs migrants se tournent vers des méthodes monétaires ou informelles pour envoyer de l’argent chez eux. Par exemple, l’équipe myZoi s’est entretenue avec une femme qui travaillait comme aide domestique et envoyait régulièrement de l’argent à sa famille. Comme elle n’avait pas de compte bancaire, elle comptait sur son oncle comme intermédiaire pour distribuer l’argent. Mais elle a découvert que son oncle n’avait pas partagé ces fonds avec ses proches.
Ali a déclaré que de nombreux employeurs souhaitent « des solutions conformes et simples, rentables et ayant un fort impact social », tandis que leurs travailleurs souhaitent un « service financier véritablement inclusif, complet et adapté à leurs objectifs, qui pourrait leur permettre de répondre à leurs besoins transactionnels de base comme ainsi que les besoins financiers à plus long terme. MyZoi prévoit de couvrir tout cela en fonctionnant sur un modèle B2B2C, avec des solutions de paie pour les employeurs, des services de transfert de fonds pour leur main-d’œuvre migrante et du matériel d’éducation financière.
Ali a déclaré que l’un des défis que myZoi souhaite résoudre est la méfiance de nombreux travailleurs migrants à l’égard des services financiers, en particulier numériques. L’application est conçue pour les personnes ayant un faible niveau de littératie financière et « basée sur des recherches approfondies et des principes de conception centrés sur l’humain ». Les utilisateurs reçoivent leurs salaires directement dans leur portefeuille numérique myZoi et peuvent envoyer de l’argent à partir de là en appuyant simplement sur un bouton.
MyZoi sera en mesure de réduire les coûts des envois de fonds grâce à son modèle uniquement numérique, ce qui signifie qu’il est capable de gérer des opérations relativement simples et de minimiser les frais généraux, a déclaré Ali. Elle construit également ses propres voies ferrées pour limiter les coûts de transaction dans les principaux corridors.
Pour les employeurs, myZoi souhaite résoudre les frictions liées aux systèmes qui nécessitent une intégration sur papier de chaque employé et comportent des frais cachés. Ali a déclaré que de nombreux employeurs « aimeraient également voir un peu plus d’empathie envers les défis auxquels leurs employés sont confrontés dans l’utilisation des services financiers ».
Les clients que myZoi servira vont de quelques centaines d’employés à plus de 10 000 dans différents secteurs comme le pétrole et le gaz, le médical, l’hôtellerie, la construction et la vente au détail.
Ali a déclaré que myZoi se différenciera des autres solutions de paie car elle a été créée pour les travailleurs à faible revenu. Un avantage pour les employeurs est que myZoi ne nécessite aucune intégration technique ni aucune paperasse importante pour commencer à l’utiliser. Au lieu de cela, son processus d’intégration des utilisateurs est entièrement numérique. MyZoi servira principalement les travailleurs du Pakistan, d’Inde, du Bangladesh, des Philippines et du Népal.
Dans une déclaration concernant le financement, Gautam Jain, membre de SC Ventures, a déclaré : « Il y a plus de 1,4 milliard de personnes non bancarisées dans le monde. Chez SC Ventures, nous investissons dans des modèles commerciaux innovants comme myZoi afin de mieux servir les communautés dans lesquelles nous opérons. Nous pensons que les innovations fintech telles que myZoi apparaissent comme le catalyseur du changement. Ils construisent un écosystème qui offre des solutions simples mais significatives aux travailleurs migrants à faible revenu, tout en proposant une proposition commercialement viable et ayant un impact social.