Les perspectives économiques plus sombres n’entament pas la confiance des grandes banques canadiennes

Contenu de l’article

Les dirigeants des cinq grandes banques canadiennes reconnaissent que les perspectives économiques deviennent plus sombres, mais ont pris des mesures lors des appels de résultats cette semaine pour apaiser toute inquiétude quant à la capacité du secteur financier à faire face à ces vents contraires qui se profilent.

Contenu de l’article

« Il ne fait aucun doute que nous sommes tous dans un environnement très fluide », a déclaré Victor Dodig, président et chef de la direction de la Banque Canadienne Impériale de Commerce, lors d’une conférence téléphonique jeudi matin après que la CIBC a annoncé des résultats du deuxième trimestre qui n’avaient pas répondu aux attentes, en partie à cause à l’incidence de l’acquisition par la banque d’un portefeuille de cartes de crédit Costco.

Dodig a déclaré que l’invasion de l’Ukraine par la Russie avait ajouté des tensions géopolitiques au mélange de brassage des problèmes auxquels est confrontée l’économie mondiale.

« Au-delà de son impact humain, le conflit a exacerbé les perturbations de la chaîne d’approvisionnement liées au COVID et a contribué aux pressions inflationnistes », a-t-il déclaré. « Les banques centrales du monde entier réagissent en augmentant les taux d’intérêt pour atténuer les pressions inflationnistes, ce qui suscite des inquiétudes quant à un ralentissement économique. »

Contenu de l’article

Dodig a déclaré que la banque pourrait supporter une économie plus faible et Laura Dottori-Attanasio, chef de groupe des services bancaires aux particuliers et aux entreprises de la Banque CIBC au Canada, a ajouté que le prêteur était confiant dans la santé des consommateurs et dans leur capacité à rembourser leurs dettes.

« Nous continuons de voir, je dirais, un comportement client très prudent », a déclaré Dottori-Attanasio. « Lorsque nous examinons s’il s’agit de cartes ou d’autres lignes non sécurisées, et que nous examinons les taux d’utilisation… les choses sont en fait bien meilleures qu’elles ne l’étaient avant la pandémie et donc, les taux d’utilisation ont baissé d’environ 20 %. »

Le chef de la direction de la Banque Royale du Canada, Dave McKay, a également abordé le mélange de forces qui complique la situation économique.

« Du fait de l’inflation élevée, d’un resserrement rapide de la politique monétaire, des perturbations de la chaîne d’approvisionnement et des pénuries d’énergie, de main-d’œuvre et de logement, les enchères de la banque centrale ont un impact profond sur les marchés obligataires et boursiers et, à leur tour, sur l’activité des marchés de capitaux », a déclaré McKay. . Mais il a noté qu’il y avait aussi des forces positives en jeu.

Contenu de l’article

« Compte tenu du faible taux de chômage, de la hausse des salaires et de la liquidité élevée, nous pensons que les ingrédients clés sont en place pour aider à atténuer tout ralentissement durable. »

Le directeur des risques de RBC, Graeme Hepworth, a déclaré que la banque se positionnait néanmoins pour faire face aux vents contraires.

Nous pensons que les ingrédients clés sont en place pour aider à atténuer tout ralentissement durable

Dave McKay, directeur général de RBC

« Les banques centrales ont augmenté les taux d’intérêt et nous nous attendons à d’autres augmentations à l’horizon », a déclaré Hepworth. « Pour tenir compte de la dégradation des perspectives macroéconomiques, nous avons récemment ajusté nos provisions sur les prêts sains. Notre scénario de base prévoit toujours une croissance économique positive (et) nous avons augmenté à la fois la gravité et la probabilité de nos scénarios baissiers, ce qui compense en partie la libération des réserves liées au COVID-19. »

Hepworth a déclaré que le résultat net était une libération de 504 millions de dollars de provisions sur les prêts performants pour le deuxième trimestre.

Contenu de l’article

La Banque Toronto Dominion a également balayé les inquiétudes suscitées par une incertitude accrue lors d’une conférence téléphonique l’après-midi, affirmant que le modèle commercial durable de la banque lui permettrait de relever tous les défis.

«Nous constatons également une incertitude élevée, une inflation plus élevée et un risque accru d’un ralentissement économique potentiel», a déclaré le président et chef de la direction de la TD, Bharat Masrani, lors de la conférence téléphonique de jeudi. « Grâce à une approche disciplinée de gestion des risques et à un modèle d’entreprise durable, la TD est bien placée pour relever les défis et saisir les occasions qui s’offrent à nous.

Les commentaires sont intervenus après que les trois banques ont annoncé leurs résultats pour leur deuxième trimestre fiscal.

La CIBC a déclaré un bénéfice ajusté de 1,65 milliard de dollars ou 1,77 $ par action pour les trois mois se terminant le 30 avril, en baisse par rapport au 1,79 $ enregistré un an plus tôt. La banque a déclaré que ses résultats avaient été touchés par les 106 millions de dollars (ou 77 millions de dollars après impôts) de coûts d’acquisition et d’intégration en plus d’autres ajustements comptables et provisions pour pertes sur créances liés au portefeuille canadien de cartes de crédit Costco que la société a repris en septembre 2021.

Contenu de l’article

RBC, quant à elle, a vu son bénéfice net augmenter de 6 % d’une année sur l’autre pour atteindre 4,3 milliards de dollars, avec un bénéfice en trésorerie dilué ajusté de 2,99 $ par action dépassant les estimations.

La Banque Toronto-Dominion a connu un deuxième trimestre mitigé, voyant son bénéfice net ajusté chuter de 2 % à 3,7 milliards de dollars ou 2,02 $ par action, la hausse des coûts ayant partiellement compensé la hausse des revenus.

La TD est la seule des cinq grandes sociétés à ne pas avoir augmenté son dividende ce trimestre.

La confiance des PDG dont les banques ont fait rapport jeudi faisait écho à celle du président et chef de la direction de la Banque Scotia, Brian Porter, qui a noté que le contexte macroéconomique était encore largement positif après que sa banque a publié ses résultats mercredi.

« Malgré les incertitudes macroéconomiques et géopolitiques de ces derniers mois, nous sommes encouragés par la résilience de nos activités et les progrès de nos initiatives de croissance organique visant à améliorer l’expérience client, l’efficacité opérationnelle et la croissance future de la banque », a déclaré Porter lors d’une conférence téléphonique. « Des bilans clients solides, combinés à une gestion prudente des dépenses, positionnent très bien la banque pour accroître ses bénéfices. »

• Courriel : [email protected] | Twitter: StephHughes95