L’entrepreneur en série de la fintech Walter Cruttenden a fondé Acorns avec son fils Jeff en 2012 dans le but d’aider les ménages à revenu faible et intermédiaire à investir et à épargner de manière responsable. La paire voulait simplifier l’investissement pour les millions de personnes qui ont du mal à démarrer ou à continuer d’investir.
Puis, en 2018, Walter a lancé une nouvelle entreprise – Blast. Avec cette entreprise, il visait à remettre en question la banque traditionnelle en proposant des outils financiers personnalisés aux joueurs. En d’autres termes, Blast voulait donner aux utilisateurs un moyen d’économiser de l’argent tout en jouant à des jeux vidéo. (Cruttenden a apparemment acquis des brevets d’Acorns afin de démarrer cette entreprise.)
Maintenant que 2021 touche à sa fin, la dernière fintech de Cruttenden, Ant Money, annonce avoir levé 20 millions de dollars de financement (un mélange de capital d’amorçage et de série A auparavant non annoncé) et acquis Blast via une fusion action contre action.
Cruttenden fondée L’argent des fourmis, une startup de micro-revenus, avec Mike Gleason en mars 2020. Gleason, qui a précédemment fondé et vendu des marques de consommation, s’était également précédemment associé à Walter pour démarrer une société de monétisation de données appelée Ant Transaction Machines. Il est PDG d’Ant Money.
« En créant une autre société appelée Ant Transaction Machines et en travaillant avec Blast, nous avons réalisé que si nous créions une plate-forme commune, nous pourrions avancer plus rapidement dans le cadre de notre mission plus large, qui était d’aider les gens à ouvrir leur premier compte d’investissement », Gleason mentionné.
Cette plate-forme commune est (évidemment) Ant Money. Gleason décrit la startup comme « une vision globale et plus large qui implique désormais trois applications et une plate-forme ». Ses applications actuelles qui pilotent les comptes d’investissement ont été lancées à peu près à la même époque l’année dernière : ATM et Learn & Earn.
La fusion apporte trois applications – ATM, Blast et Learn & Earn – sous l’égide de Ant Money. L’entreprise insiste sur le fait que le déménagement n’est pas une consolidation. Chaque application continuera d’exister et de fonctionner de manière autonome. Détruire continuera à être axé sur les jeux. AU M se concentre sur le fait de permettre aux utilisateurs de gagner des micro-revenus. Apprendre et gagner se concentre sur l’amélioration de la littératie financière. Et tous trois visent à aider les utilisateurs à ouvrir des comptes d’investissement financier.
ATM est spécifiquement une application conçue pour que les utilisateurs gagnent des micro-revenus pour économiser de l’argent ou investir en bourse via les « conseillers » agréés par la SEC ou outils financiers intégrés. Ant Money affirme que les utilisateurs peuvent gagner 100 à 1 000 $ ou plus par an avec l’application ATM en fonction de leur niveau d’engagement.
L’application ATM a commencé avec un angle de « monétisation de vos données », mais Ant l’a depuis un peu adouci car, selon Gleason, elle ne vend ni même ne partage aucune donnée.
« Ce que nous faisons, c’est que nous créons essentiellement un moyen pour les investisseurs de participer à des programmes de récompenses. Donc, au lieu d’ouvrir un compte d’investissement et de dire : « Hé, voici quelques récompenses », nous sortons en fait et disons voici les revenus des récompenses ou de la publicité, puis investissons cela », a déclaré Gleason.
Avant la fusion, les applications Ant Money (ATM et Learn & Earn) comptaient plus de 500 000 utilisateurs acquis au cours des 12 derniers mois. Sur ces 500 000 utilisateurs, 100 000 ont des comptes d’investissement.
« Nous sommes en mesure d’aller maintenant et d’offrir des investissements à de plus en plus de ces 500 000 utilisateurs », a déclaré Gleason. « Notre objectif est de terminer l’année prochaine avec un million de comptes d’investissement et plus de 3 millions d’utilisateurs. »
Ant Money travaille avec de « très grandes » entreprises (certaines avec plus de 100 millions de clients) qui offrent des remises en argent ou des récompenses ou des remises sur la mise à disposition de son SDK (boîte à outils de développement logiciel) pour qu’elles puissent l’intégrer dans sa plate-forme d’investissement.
« Quand nous pensons à Ant Money, nous nous considérons comme la » Affirmation d’investissement « », a déclaré Gleason à TechCrunch. « Affirm est sorti avec acheter maintenant, payer plus tard et c’est intégré partout. Chez Ant Money, nous sortons et intégrons ce que nous avons déjà créé et construit comme moyen d’ouvrir des comptes d’investissement. Je pense que c’est un très grand différenciateur pour nous de nos concurrents.
Lorsque j’ai découvert Ant Money pour la première fois, ma première pensée a été : « Est-ce un concurrent d’Acorns ? Ou est-ce plutôt Robinhood ? »
Il est en fait positionné « quelque part entre Acorns et Robinhood », selon Gleason.
Les glands arrondissent le changement, et cela va dans des seaux ETF pour se diversifier. Il n’y a pas de choix individuel des actions. Robinhood a donné le choix.
« Et Walter a vraiment créé Robo-Bumpers, qui est un modèle hybride dans lequel les fonds sont versés dans des ETF, puis l’investisseur peut allouer jusqu’à 50 % de ces sélections d’actions individuelles à partir de notre liste pré-organisée », a déclaré Gleason. (Une moitié du portefeuille comprend cinq des « ETF les plus grands et les moins chers au monde », selon la société, et l’autre moitié permet de personnaliser jusqu’à 10 actions individuelles.)
Crédits image : Walter Cruttenden / L’argent des fourmis
Coinbase pourrait également être considéré comme une concurrence, car il a tiré parti du concept « Learn & Earn » au sein de sa plate-forme pour aider à éduquer les investisseurs. Et puis il y a Public.com, qui apporte également de l’éducation et d’autres informations aux investisseurs.
« Je pense que nous sommes au milieu de tout cela mais je pense que nous avons un grand avantage en termes de capacité à ouvrir des comptes d’investissement avec des coûts d’acquisition de clients très bas, bien inférieurs à ceux de nos concurrents, et à grande échelle », a déclaré Gleason. Contrairement à Acorns, Ant Money ne cible aucune tranche de revenu spécifique. Les utilisateurs peuvent n’avoir que 13 ans, mais jusqu’à présent, la startup gagne beaucoup en popularité auprès des jeunes investisseurs – dans la tranche des 18-22/23 ans.
Ant Money compte actuellement 55 employés et prévoit d’utiliser une partie de son nouveau capital pour augmenter ses effectifs et continuer à acquérir de nouveaux clients.
Fait intéressant, le modèle de revenus de l’entreprise est un mélange d’adtech et de fintech.
Ant Money obtient des revenus des annonceurs indirectement ainsi que par le biais d’un abonnement mensuel pour sa composante éducative. Et enfin, certaines grandes entreprises ou organisations à but non lucratif parrainent du contenu ou des cours. Gemini, par exemple, propose des cours sponsorisés sur la cryptographie.
« Nous voulons vraiment rendre tout cela facile, simple et direct pour nos investisseurs », a déclaré Gleason.
James Cross, directeur général de Franklin Templeton’s Franklin Venture Partners, estime que l’intégration de fonctionnalités d’investissement dans des applications qui versent déjà des récompenses aux utilisateurs ou d’autres incitations est « un moyen fantastique d’aider les jeunes investisseurs à démarrer et un moyen innovant pour Ant Money de construire un grand clientèle avec des coûts d’acquisition de clients relativement faibles. Son entreprise a mené le tour, avec la participation de Steelpoint Capital Partners, Walter Cruttenden, RX3 Ventures et SteelBridge Laboratories.
Gleason a refusé de dire combien Ant Money, basé à Newport Beach, en Californie, a payé pour Blast, mais a noté qu’une partie du capital de la série A avait été émise aux détenteurs de Blast.
En plus de fonder plusieurs fintechs, Walter Cruttenden a également a fondé Roth Capital Partners et est l’ancien chef de la branche banque d’investissement d’eTrade. Aujourd’hui, il est président d’Acorn et Ant Money.
Refusant d’être interviewé en raison d’une période de calme alors que Acorns est sur le point de devenir public, Cruttenden a déclaré dans une déclaration écrite qu’il espérait qu’Ant Money, qui aide les gens à générer de petites sommes d’argent pour amorcer des comptes d’investissement, « peut favoriser de nouveaux comptes en croissance. et offrir une sécurité financière accrue à des millions de personnes.