La banque centrale de Colombie n’a pas encore décidé d’émettre ou non une monnaie numérique de banque centrale (CBDC), mais estime que la fixation de limites sur les transactions CBDC pourrait apporter un certain nombre d’avantages.
Dans sa dernière étude sur les CBDC, intitulée « Effets macroéconomiques attendus de l’émission d’une CBDC de détail », la Banco de la República de Colombie conclu l’introduction potentielle d’une CBDC de détail ne pose pas de risques macroéconomiques importants.
Afin d’atténuer toute menace potentielle associée à la CBDC, la banque centrale colombienne a recommandé de fixer des limites de détention et de dépenses pour la monnaie numérique. Selon le régulateur, une telle conception de CBDC augmenterait la sécurité des fonds, car les limites de détention des CBDC pourraient protéger les utilisateurs contre les cyberattaques ciblant leurs soldes ou leurs transactions.
L’établissement de limites sur les avoirs des CBDC de détail pourrait également permettre aux régulateurs de gérer le compromis entre confidentialité et transparence en offrant divers niveaux de limites.
Par exemple, la banque centrale colombienne pourrait proposer des portefeuilles numériques avec de petites limites de détention et un haut niveau de confidentialité pour les personnes qui accordent une grande valeur à leurs données de transaction. D’un autre côté, ceux qui sont à l’aise avec la divulgation de plus de données pourraient préférer des limites de détention élevées et des niveaux de confidentialité inférieurs.
De plus, les limites des CBDC pourraient être bénéfiques pour les banques commerciales car elles réduiraient la demande d’une CBDC de détail en tant que réserve de valeur en concurrence avec les comptes bancaires, a noté la banque centrale.
« L’introduction de la CBDC pourrait être une alternative intéressante pour certains détenteurs d’autres instruments similaires à des espèces qui ont une aversion pour le risque », indique l’étude, ajoutant que cela pourrait avoir un impact sur la demande d’obligations d’État, de papiers commerciaux et de certificats de dépôt à terme. Les auteurs de l’étude ont déclaré:
« En imposant des limites de détention CBDC aux utilisateurs finaux, cela et d’autres types de situations – le compromis entre confidentialité et sécurité – pourraient être facilement contrôlés. »
Tout en surveillant et en étudiant de près le développement mondial de la CBDC, la banque centrale colombienne ne sait toujours pas si son pays a besoin d’une telle monnaie numérique.
« La décision d’émettre une CBDC de détail doit tenir compte du fait qu’elle devrait également avoir suffisamment de fonctionnalités souhaitables pour générer un noyau d’utilisateurs suffisant pour générer les externalités de réseau nécessaires pour la rendre viable », ont déclaré les auteurs de l’étude.
En rapport: Les Canadiens sont « faiblement incités » à utiliser une CBDC : Banque du Canada
Un certain nombre d’autres juridictions et organisations mondiales ont également envisagé de fixer des limites sur la détention et les dépenses des CBDC.
En juillet, les principaux organismes financiers du Royaume-Uni, comme UK Finance, ont fait valoir que le gouvernement devrait limiter les avoirs en livres numériques des utilisateurs entre 3 000 livres sterling (3 800 $) et 5 000 livres (6 400 $). Selon UK Finance, une limite plus élevée sur les avoirs en Britcoin – comme 20 000 livres (25 600 $) par individu – pourrait déstabiliser le système bancaire traditionnel en facilitant les ruées bancaires ou la concurrence des dépôts avec les banques.
En 2020, le directeur général des infrastructures de marché et des paiements de la Banque centrale européenne, Ulrich Bindseil, proposé l’adoption d’une limite de détention numérique en euros de 3 000 euros (3 271 $) par personne.
Asia Express : Décision risquée du tribunal chinois sur le Bitcoin, Huobi est-il en difficulté ou non ?