Bien qu’ils gagnent des revenus de six à sept chiffres par an, de nombreux créateurs de contenu se voient refuser le capital dont ils ont besoin pour développer leurs activités. Les raisons varient, mais la plupart sont relativement jeunes et ont des antécédents commerciaux et de crédit limités, et font face à des revenus incohérents sur toutes les plateformes.
C’est un problème lucratif à résoudre. Selon une source, des centaines de millions de personnes créent désormais du contenu à plein temps et pourraient bien faire grimper le marché de la création de contenu numérique à plus de 180 milliards de dollars d’ici 2032.
L’énorme marché adressable a incité Eric Wei et Will Kim, meilleurs amis qui se sont rencontrés en 2016, à fonder Karat Financial, qui vise à aider les créateurs à gérer leur argent à travers les paiements, les comptes bancaires, la facturation et plus encore.
Le premier produit de Karat soutenu par Y Combinator était une carte de crédit professionnelle qui offre aux créateurs des limites plus élevées en fonction de leurs statistiques sociales et financières au lieu des scores FICO. Mais l’entreprise cherche maintenant à élargir ses offres avec une carte qui établit un historique de crédit personnel.
« L’essentiel est que Karat considère les créateurs comme les marques et les entreprises de demain, mais les créateurs haut de gamme, comme toute autre entreprise, ont besoin d’accéder au capital pour se développer », a déclaré Kim à TechCrunch dans une interview par e-mail. « Karat est là pour alimenter cette croissance, en démocratisant l’accès au capital qui reste en dehors de la cible des grandes banques. Les créateurs mangent le monde, et Karat est en excellente position pour être le système financier qui les alimente. »
Wei, un vétéran de McKinsey et Blackstone qui travaillait auparavant chez Meta en tant que chef de produit sur Instagram Live, fait valoir que les banques traditionnelles ne comprennent pas les tenants et les aboutissants de l’activité des créateurs. Les banques ont généralement besoin d’un revenu mensuel stable provenant de sources de revenus « conventionnelles », comme les entreprises de produits et de services, pour prendre des décisions de prêt, ce qui les amène à refuser même les créateurs les mieux rémunérés.
Plus de deux millions de créateurs gagnent plus de 100 000 dollars par an, et selon la société de capital-risque SignalFire. Et plus de 46,7 millions de personnes ont suffisamment d’abonnés en ligne pour monétiser leur contenu à temps partiel.
Crédits image : Carat
Aucune entreprise ne peut espérer prédire les tendances virales, en particulier dans le domaine du contenu créatif. Mais Karat s’efforce de minimiser les risques en utilisant un modèle de souscription qu’il a développé en interne, dont les détails restent secrets.
« Karat analyse le succès multiplateforme des créateurs, en examinant des facteurs tels que la portée sociale, l’engagement du public, la combinaison de plates-formes et la monétisation pour créer une image plus précise de leur modèle commercial », a déclaré Wei, ajoutant que Karat prévoyait d’ajouter une forme d’apprentissage automatique au modèle à l’avenir. « Cela permet à Karat de servir des entreprises de créateurs qui, autrement, n’auraient pas accès au capital. »
Wei ne dirait pas exactement combien de créateurs ont été approuvés pour la carte de crédit de Karat à ce jour. Mais il a fait volontaire que plus d’un milliard d’utilisateurs suivent ses clients, parmi lesquels l’agent immobilier Graham Stephan, la co-fondatrice de Linguatrip Marina Mogilko et le vlogger arabo-israélien Nas Daily.
« Personne ne fait ce que Karat fait à ce niveau ou à cette échelle qui est uniquement adapté à l’économie des créateurs », a déclaré Kim. « Les créateurs ont déjà réalisé des millions de dollars de transactions en utilisant les cartes de visite Karat, bénéficiant de limites plus élevées et de récompenses exclusives. »
Après avoir développé l’activité de base des cartes, Karat porte son attention sur la nouvelle carte susmentionnée – celle axée sur les antécédents de crédit personnels – en partenariat avec Visa. Alors que les titulaires de la nouvelle carte effectuent des paiements à temps, Karat, qui ne nécessitera pas de crédit ferme pour la carte, indique qu’il signalera les paiements aux principaux bureaux de crédit, un peu comme une société de carte de crédit typique.
La nouvelle carte Karat viendra avec des avantages standard comme le remboursement des articles volés ou endommagés dans les 90 jours suivant l’achat. Mais il offrira également des récompenses spécifiques aux créateurs, telles que l’accès à des « expériences de membre » lors d’événements de l’industrie tels que VidCon et VidSummit.
Les titulaires de carte auront également la possibilité de mise à niveau vers des services personnalisés de comptabilité et de fiscalité via Karat. Ou – s’ils préfèrent ne pas payer – la plate-forme fournira des outils gratuits pour suivre les radiations d’entreprises avec la carte.
« Notre partenariat avec Visa est le premier du genre pour ce segment à croissance rapide, qui permet aux créateurs de se constituer un historique de crédit à l’aide de la carte Karat qu’ils peuvent utiliser pour obtenir de meilleurs taux et conditions pour d’autres produits financiers clés afin de développer leurs activités », a déclaré Wei.
Karat est concurrencé par des startups, comme Creative Juice, qui garantissent des entreprises de créateurs en échange d’une réduction de leurs revenus sur une certaine période. Mais il a réussi à se maintenir dans l’industrie naissante, clôturant aujourd’hui un cycle de financement de série B de 70 millions de dollars, une combinaison de dette (30 millions de dollars, dirigée par TriplePoint Capital) et de capitaux propres (40 millions de dollars, dirigée par SignalFire).
La série B, à laquelle ont participé Union Square Ventures, CRV, GGV, Commerce Ventures ainsi que l’acteur Will Smith via Dreamers VC, le co-fondateur de Twitter Biz Stone et le co-fondateur de YouTube Steve Chen, porte le total de Karat à plus de 100 millions de dollars.
« La décision de lever une combinaison de financement par capitaux propres et par emprunt était basée sur des considérations stratégiques prudentes », a déclaré Kim. « Le financement par emprunt permet à Karat d’accéder à un fonds de roulement et de couvrir les dépenses des titulaires de carte tout en maintenant le contrôle et la flexibilité, tandis que le tour de table mené par SignalFire et la participation d’investisseurs estimés apportent non seulement des ressources financières, mais également des informations et des réseaux précieux pour soutenir la trajectoire de l’entreprise. »
Wei a ajouté que le nouvel argent aidera Karat à faire évoluer ses produits existants et à continuer à créer des outils pour aider les créateurs à gérer leur argent.
« Karat Financial a clôturé le cycle maintenant pour suivre la croissance de l’économie des créateurs, qui, selon Goldman Sachs, atteindra près d’un demi-billion d’ici 2027 », a déclaré Wei. « Après avoir prouvé le modèle et l’avoir étendu dans le cadre d’un nouveau partenariat avec Visa, les créateurs disposent désormais d’un chemin plus simple pour accéder au capital dont ils ont besoin quand ils en ont besoin. »