Les pensions, à peu près n’importe quelle estimation, sont une bonne chose. Depuis que le gouvernement britannique a introduit l’inscription automatique à la main-d’œuvre nationale en 2012, obligeant les employeurs à fournir un régime de retraite en milieu de travail par défaut (c’est-à-dire opt-out), cela a conduit davantage de personnes à épargner en vue de leur retraite.
Ce changement de politique, cependant, signifie que des millions de personnes à travers le pays ont maintenant plusieurs fonds de pension différents avec différents fournisseurs. Étant donné que le travailleur moyen ne reste au même emploi que quelques années, lorsqu’il change d’employeur, un nouveau fonds de pension démarre automatiquement – très probablement avec un fournisseur complètement différent du précédent – ce qui crée cette gigantesque palabre de pension fragmentée. .
Certains des travailleurs les plus organisés « consolideront » sans aucun doute leurs propres pensions au fur et à mesure de leur carrière, mais pour beaucoup, c’est un casse-tête administratif trop important alors qu’ils ne veulent vraiment que se concentrer sur leur nouvel emploi. C’est un problème que la start-up fintech britannique Penny tente de résoudre, avec une plate-forme alimentée par l’IA qui consolide automatiquement les fonds de pension des utilisateurs sous un même toit.
« La personne moyenne qui travaille dur n’a aucune idée de qui est son fournisseur de retraite, et encore moins de qui ses anciens employeurs ont utilisé comme fournisseur de retraite », a expliqué le cofondateur et PDG de Penny, Josh Stott, à TechCrunch. «Assez rapidement, vous avez la majeure partie de votre valeur nette dispersée entre divers prestataires de retraite. Pensez-vous que les prestataires de retraite s’en soucient ? Ou pensez-vous qu’ils sont heureux de continuer à facturer des frais sur votre ancien pot de retraite ? »
Fondée à Bristol en 2019, Penny est désormais une startup à distance avec des employés basés dans tout le Royaume-Uni. La société a été lancée sur le marché il y a environ un an et prétend avoir aidé «des milliers de clients britanniques à localiser et à consolider» tous leurs actifs actuels et historiques. fonds de pension, pour un montant de plus de 50 millions de livres sterling (60 millions de dollars).
Pour financer la prochaine phase de sa croissance, Penny a annoncé aujourd’hui qu’elle avait levé 4 millions de livres sterling (4,8 millions de dollars) en financement de démarrage auprès de Gradient Ventures de Google, avec la participation d’une poignée de personnalités notables du monde de la fintech, dont le fondateur de Monzo Tom Blomfield et Payhawk cofondateur et PDG Hristo Borisov.
Le financement valorise Penny à 25 millions de livres sterling (30 millions de dollars).
Le PDG de Penny Josh Stott (au centre) entouré des cofondateurs Ben Stokes (à gauche) et Nate Stott
Comment ça fonctionne
Grâce à l’application mobile Penny, disponible sur Android et iOS, les utilisateurs se voient poser quelques questions, telles que leur nom, leur numéro de téléphone portable, leur date de naissance, leur adresse, leur numéro d’assurance nationale et leurs emplois précédents, et Penny s’occupe du reste. .
Il convient de noter que Penny tient compte du fait que la plupart des gens ne disposent probablement d’aucune information relative à leurs anciennes pensions, telles que leurs numéros de police – et c’est l’un des principaux différenciateurs qu’il vante par rapport aux titulaires les plus établis dans l’espace tels que sous le nom de PensionBee (qui est devenue une société cotée en bourse l’année dernière). Penny s’efforce de faire la plupart des travaux pénibles pour eux.
« Nous savions que pour servir l’individu du marché de masse, nous aurions besoin d’être en mesure de trouver des informations sur la retraite des clients pour eux, en utilisant des informations qu’ils connaissent déjà », a expliqué Stott. « La capacité de Penny à trouver automatiquement les informations sur la retraite d’un client est ce qui nous a permis d’intégrer des clients de moindre valeur mais extrêmement nombreux. »
Pour ce faire, Penny s’appuie sur une bonne IA à l’ancienne pour parcourir une myriade de sources de données sur les pensions – certaines accessibles au public, d’autres privées – dont la plupart sont hébergées au format PDF poussiéreux. Ces documents numériques contiennent souvent des informations incomplètes ou périmées depuis longtemps, préparées par différentes personnes et organisations qui ont adhéré à un formatage et à un langage différents, ce qui rend le tout extrêmement incohérent. Et c’est pourquoi Penny utilise le traitement du langage naturel (NLP) pour automatiser le processus de recherche des anciens détails de la pension des utilisateurs – cela prendrait trop de temps de le faire par un autre moyen.
« Nous exploitons le NLP pour détecter et extraire les données correctes pour nos clients et pour fournir des informations sur leurs politiques de retraite », a expliqué Stott. « Sans NLP, nous ne serions tout simplement pas en mesure de traiter la quantité de données dont nous avons besoin pour trouver des pensions. »
Bien que Penny se concentre sur la consolidation des pensions, une particularité intéressante de l’application est qu’elle continue d’afficher chaque pension séparément plutôt que comme une seule entité. Il s’avère qu’il y a une bonne raison à cela – tout dépend de la façon dont les utilisateurs finaux pense sur leurs retraites.
« Lors des tests utilisateurs, nous avons constaté que les gens associent intuitivement leurs pensions à leur emploi, plutôt qu’à des régimes de retraite anonymes », a expliqué Stott. « Lorsque nous avons affiché plusieurs pensions sous la forme d’un seul chiffre, cela a en fait créé une expérience négative pour de nombreux clients. Ainsi, bien que Penny consolide les pensions dans un nouveau fonds de pension, nous les gardons dans des pots séparés au sein du fonds pour une meilleure expérience utilisateur.
Application Penny
Un joli sou
Bien sûr, rien de tout cela n’est gratuit, mais la gestion des fonds de pension n’est jamais une gratuitement effort. Toutes les sociétés de retraite facturent des frais pour la gestion des fonds, et ces frais se multiplient évidemment avec le nombre de pensions distinctes qu’une personne a. Ainsi, lorsque Penny consolide les pensions dans son propre régime (qui est géré par HSBC), ces divers frais cessent et les clients paient à la place une seule charge annuelle de 0,75 % de la valeur de la pension.
Dans un avenir prévisible, Penny reste entièrement concentrée sur le marché britannique, ce qui est compréhensible étant donné qu’il représente le deuxième marché mondial des retraites après les États-Unis. de cela sont des pots de retraite oubliés – certaines personnes veulent simplement laisser leurs investissements s’accumuler). Mais certains États américains, comme la Californie, commencent également à adopter des réglementations sur les retraites à inscription automatique, ce qui pourrait ouvrir la porte à Penny pour étendre sa portée dans de nouveaux endroits.
« Nous prévoyons de nous lancer en Californie dans les prochaines années, mais nous nous concentrons actuellement sur notre propre marché intérieur », a déclaré Stott.
À plus court terme, Penny prévoit d’introduire plus de fonctionnalités dans l’application, y compris la possibilité d’échanger des actions directement à partir des pots de retraite, et éventuellement la cryptographie également.
Tout cela nous ramène à l’essentiel de l’actualité du jour, vis-à-vis l’une des branches de capital-risque de Google à la tête d’un investissement de 4 millions de livres sterling dans Penny. Alors, comment tout cela est-il arrivé, exactement ? Il s’avère qu’une personnalité éminente du monde de la fintech est tombée sur Penny et en a parlé dans sa newsletter, qui a ensuite été récupérée par quelqu’un de Gradient, qui a ensuite contacté Stott.
« Nous nous entendions bien, ils ont compris le produit et nos ambitions », a expliqué Stott. «À partir de ce moment, je les ai ajoutés à mes mises à jour mensuelles pour les investisseurs – cela semblait être le moyen le plus simple de leur faire vraiment savoir ce qui se passait chez Penny. Avant que nous allions au marché pour lever une graine, Gradient nous a approchés et nous a demandé de diriger.
Bien que l’intelligence artificielle ne soit plus l’objectif singulier de Gradient Ventures qu’elle l’était lors du lancement du fonds il y a cinq ans, elle joue toujours un rôle important dans sa philosophie d’investissement, qui aura positionné favorablement Penny. Mais comme pour presque tout investissement, le facteur le plus important est la taille du marché adressable.
« Chez Gradient, nous finançons des équipes et des produits formidables sur des marchés massifs », a déclaré l’associé général de Gradient Ventures, Darian Shirazi, dans un communiqué. « Le marché des retraites représente des milliards de dollars dans le monde, et l’accès à ces fonds est fastidieux pour tous les épargnants et en particulier pour les retraités. »