Le milliardaire Bill Ackman a exhorté le gouvernement américain à « garantir » tous les dépôts détenus par la Silicon Valley Bank (SVB) dans les prochaines « 48 heures », sous peine de « destruction » de nombreuses institutions financières.
Dans un 11 mars tweeterBill Ackman, PDG de la société de gestion de fonds spéculatifs Pershing Square, a déclaré qu’un « bruit de succion géant » se fera entendre du « retrait de la quasi-totalité des dépôts non assurés » de toutes les banques, en plus des « banques d’importance systémique (SIB) », si le le gouvernement ne parvient pas à « garantir tous » les dépôts de SVB avant « l’ouverture lundi ».
Ackman a suggéré que ce sera le résultat de « le monde » comprenant ce qu’est un dépôt non assuré – « une créance illiquide non garantie sur une banque en faillite ».
Il a averti que ces retraits « videraient les liquidités » des banques communautaires, régionales et autres et « commenceraient la destruction » de ces institutions cruciales, si le gouvernement ne parvenait pas à protéger « tous les déposants ».
Ackman a déclaré que la seule autre façon d’empêcher que cela ne se produise était dans le cas « improbable » où de grandes institutions financières telles que JP Morgan, Citibank ou Bank of America acquièrent SVB avant l’ouverture de lundi.
Ackman a fait valoir que tout cela aurait pu être « évité » si le gouvernement américain était « intervenu vendredi » pour garantir les dépôts de SVB, ajoutant que la « valeur de franchise » de la banque de longue date aurait pu être sauvegardée et « transférée » à un nouveau propriétaire en échange d’une « injection de capital ».
Ackman a suggéré que la haute direction de SVB « a fait une erreur fondamentale » mais devrait être licenciée. Il a noté:
« Ils ont investi des dépôts à court terme dans des actifs à plus long terme et à taux fixe. Par la suite, les taux à court terme ont augmenté et une panique bancaire s’en est suivie. La haute direction a merdé et ils devraient perdre leur emploi.
Après avoir procédé à un « examen au dos de l’enveloppe » du bilan de SVB, Ackman estime que même « en cas de liquidation », les déposants « devraient éventuellement » récupérer environ « 98% de leurs dépôts ».
Cependant, il a fait valoir que «éventuellement» est «trop long» lorsque vous avez «une masse salariale à respecter la semaine prochaine».
Ackman a tweeté peu de temps après, réitérant que la Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) devrait garantir tous les dépôts bancaires de la SVB d’ici dimanche soir, ainsi qu’un plan proposé.
Que doit faire la FDIC ? @FDICgov pour garantir tous les dépôts bancaires d’ici dimanche soir avant l’ouverture de l’Asie et demander un délai d’attente. Exécuter un processus de recapitalisation @SVB_Financière tout en gérant la liquidation des portefeuilles UST et MBS à réinvestir en UST à court terme. Déterminer le trou capital… https://t.co/g96k1b7soy
– Bill Ackman (@BillAckman) 11 mars 2023
En rapport: La faillite de la Silicon Valley Bank pourrait déclencher une ruée sur les banques régionales américaines
Cela vient après que Bob Elliot, PDG de la société d’investissement Unlimited, a déclaré que les décisions de la Réserve fédérale et de la FDIC concernant l’avenir de SVB pourraient affecter les banques régionales à travers les États-Unis, mettant des billions de dollars en danger de panique bancaire.
Elliot a déclaré que près d’un tiers des dépôts aux États-Unis sont détenus dans de petites banques, 50 % de ces dépôts étant assurés.