DNEG, la société d’effets visuels et d’animation dont les crédits incluent des travaux sur les films «Dune», «No Time to Die» et «Tenet», prévoit de devenir publique en fusionnant avec une société d’acquisition à vocation spéciale (SPAC). L’accord proposé implique une valeur d’entreprise combinée de 1,7 milliard de dollars.
Selon DNEG, le pacte en fera la seule société de VFX/animation cotée en bourse.
DNEG a annoncé mardi un accord de fusion avec Sports Ventures Acquisition Corp., une société dite « chèque en blanc » créée dans le but de se combiner avec une autre entité pour devenir une société publique – qui est devenue une alternative populaire à une introduction en bourse traditionnelle.
DNEG, basée à Londres, s’attend à recevoir environ 400 millions de dollars de fonds bruts de l’accord SPAC, y compris un investissement privé en actions ordinaires de 168 millions de dollars «entièrement engagé» dans des actions publiques (PIPE) d’investisseurs, notamment des filiales de Sports Ventures, Novator Capital, filiales de Fairfax financière et financière Arbour.
La société a révélé qu’elle prévoyait des revenus d’environ 400 millions de dollars et un BAIIA ajusté de 100 millions de dollars pour son exercice se terminant le 31 mars 2022. À la clôture de la transaction SPAC, prévue au cours du premier semestre de l’année civile 2022, la société fusionnée sera renommée DNEG et il est prévu que les actions seront cotées à la bourse Nasdaq. La nouvelle société publique sera dirigée par Namit Malhotra, président-directeur général de DNEG.
DNEG est née de la fusion en 2014 de Prime Focus (fondée en 1997) et de Double Negative (fondée en 1998). En 2021, la société a remporté le BAFTA et l’Oscar des effets visuels pour « Tenet » de Christopher Nolan. D’autres crédits de films et de télévision incluent « The Matrix Resurrections », « Ron’s Gone Wrong », « The Flash », « Sonic the Hedgehog 2 », « Jurassic World: Dominion », « The Gilded Age », « The Wheel of Time », « Foundation », « Ghostbusters: Afterlife » et « Zack Snyder’s Justice League ».
« Cette transaction crée une stabilité à long terme pour nos équipes tout en nous permettant d’exploiter les vents favorables dans l’industrie des médias et du divertissement et l’explosion de la demande de contenu, qui sont d’énormes moteurs de croissance pour notre entreprise », a déclaré Malhotra dans un communiqué. « En tirant parti de notre pile technologique de pointe, DNEG fait déjà de grands progrès dans de nouveaux domaines de croissance tels que les partenariats de jeux et de création de contenu, et nous sommes parfaitement positionnés pour exploiter de nouvelles opportunités massives dans le métaverse et la convergence de toutes les formes de création de contenu. »
L’accord SPAC proposé a été approuvé à l’unanimité par le conseil d’administration de Sports Ventures et DNEG; il reste soumis à l’approbation des actionnaires de Sports Ventures et à d’autres conditions de clôture habituelles. En vertu de l’accord, les actionnaires actuels de DNEG conserveront une participation d’environ 71 % dans DNEG et introduiront 85 % de leurs participations dans la société fusionnée (en supposant qu’aucun rachat par les actionnaires publics existants de Sports Ventures).
DNEG exploite neuf studios à travers le monde, situés à Londres, Vancouver, Mumbai, Los Angeles, Chennai, Montréal, Chandigarh, Bangalore et Toronto.
Les concurrents de DNEG incluent Weta Digital de Peter Jackson, qui a vendu son activité de technologie et d’outils pour 1,625 milliard de dollars l’automne dernier au fournisseur de logiciels de développement de jeux Unity. L’automne dernier également, Netflix a acheté Scanline VFX, la société qui a travaillé sur des originaux de Netflix comme « Stranger Things » ainsi que sur des films phares pour Marvel, DC et d’autres.