Giant Ventures, une société de capital-risque basée au Royaume-Uni qui a pris l’habitude d’investir des deux côtés de l’Atlantique, lance deux nouveaux fonds, totalisant 250 millions de dollars. Son précédent fonds s’élevait à 100 millions de dollars.
L’entreprise investit dans les domaines du climat, de la santé et de ce qu’elle appelle des startups « axées sur un objectif » et certaines appelaient « l’impact » ou « axées sur la mission ».
Quoi qu’il en soit, la levée de fonds consiste en un nouveau fonds d’amorçage de 100 millions de dollars qui visera à soutenir environ 25 entreprises en démarrage, tandis qu’un fonds de croissance axé sur le climat de 150 millions de dollars visera les entreprises de série B. La société affirme avoir réalisé jusqu’à présent 10 investissements à partir des deux fonds.
Avant cela, Giant avait investi dans l’application de santé mentale Calm, la plateforme d’élimination du carbone Agreena, la startup britannique de stockage d’énergie Field (qui a levé 300 millions de dollars) et la startup du secteur de la santé Doccla.
Une partie du principal argumentaire de Giant auprès des startups, si vous préférez, est qu’elle est dirigée par d’anciens fondateurs et opérateurs dans un écosystème européen où 92 % des investisseurs en capital-risque européens n’ont jamais travaillé dans une startup. L’entreprise est dirigée par Cameron McLain, un fondateur disparu, et Tommy Stadlen, co-fondateur de Swing Technologies (acquis par Microsoft).
Certes, cela a commencé à changer ces dernières années avec l’apparition de nouveaux fonds tels que Plural, dirigé par les fondateurs sortants de Wise, Songkick et d’autres. Plural a récemment levé un nouveau fonds de 400 millions d’euros.
Lors d’un appel, Stadlen m’a dit : « La moitié de ce capital va aux entreprises européennes, y compris au Royaume-Uni, et l’autre moitié va aux entreprises américaines. Nous sommes donc entièrement transatlantiques. Nous avons des collaborateurs à Londres, où se trouve le siège social, mais également à Copenhague, Stockholm, New York et en Californie. »
Les membres du conseil consultatif comprennent l’ancien PDG de BP Lord Browne, l’ancien ministre britannique des Affaires étrangères David Miliband et la fondatrice de 23andme Linda Avey.
Les LP de Giant incluent BMW, Henkel, RIT Capital Partners, les clients de Cambridge Associates, Stepstone, le fonds d’investissement souverain danois, The Nature Conservancy (États-Unis) et Sir Richard Branson.
Cette nouvelle n’est pas désagréable dans un environnement où la Grande-Bretagne s’est régulièrement classée parmi les derniers du G7 ces dernières années pour toutes les sources d’investissement privé dans l’économie.
Bien que plusieurs sociétés de capital-risque britanniques aient signé l’année dernière un programme visant à stimuler les investissements dans les startups, il faudra sans aucun doute un certain temps pour que cela se reflète dans l’écosystème.
Le capital-risque en Europe a été touché par la faiblesse de l’économie et est resté globalement stable au cours des deux dernières années. Les investissements des startups ont chuté en 2023 à 45 milliards de dollars.
Pendant ce temps, les investisseurs nord-américains se replient, Omers et Coatue déclassant leur activité.